背景图片其实是一个不错的解决方案。你可以把背景图片设置成那种自动扩展的方式resizableImageWithCapInsets 。

当然你可以通过 label.layer.cornerRadius来设置圆角
设置layer的shadow相关属性是对layer的subLayer起作用

使用Quartz直接渲染的圆角控件放在能拖动的视图上（对帧数要求高的），会明显掉帧。用圆角图案才是王道

你可以这样使用：
UILabel *label = [[UILabel alloc] initWithFrame:CGRectMake(0, 0, 60, 30)];
label.backgroundColor = [UIColor blueColor];
// 设置圆角
label.layer.cornerRadius = 10;
[self.view addSubview:label];

当然前提是需要导入QuartzCore框架，并且要导入到你要使用的实现文件中。
PS：UIView分为两部分，一部分来相应屏幕操作，也是他的父类，UIResponder，另一部分为CALayer，是用来控制View显示的。
如果想在显示上面做手脚，可以直接控制他的CALayer对象。

UILabel *label = [[UILabel alloc] initWithFrame:CGRectMake(0, 0, 200, 36)];
label.layer.borderWidth  = 1.0f;
label.layer.borderColor  = [UIColor darkGrayColor].CGColor;
label.layer.cornerRadius = 5.0f;